中鋼集團(tuán)是我國大型央企，員工超過4萬名，資產(chǎn)遍及海內(nèi)外，近年遇到暫時(shí)經(jīng)營困難。此次債務(wù)重組牽涉金融機(jī)構(gòu)眾多，在六家主席行的帶領(lǐng)下，44家金融機(jī)構(gòu)通過持續(xù)的緊密配合和協(xié)作，充分考慮了企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)、社會(huì)和國家等各方利益來設(shè)計(jì)方案，努力實(shí)現(xiàn)多方共贏。

　　12月9日,中鋼集團(tuán)債務(wù)重組簽約儀式在中國銀行總行大廈舉行，作為中鋼集團(tuán)債委會(huì)主席行，中國銀行、交通銀行、國家開發(fā)銀行、農(nóng)業(yè)銀行、進(jìn)出口銀行和浦東發(fā)展銀行等六家銀行與中鋼集團(tuán)正式簽署《中國中鋼集團(tuán)公司及下屬公司與金融債權(quán)人債務(wù)重組框架協(xié)議》，國家發(fā)改委、銀監(jiān)會(huì)和國資委等有關(guān)部門領(lǐng)導(dǎo)出席簽字儀式并見簽。

　　中鋼集團(tuán)是我國大型央企，員工超過4萬名，資產(chǎn)遍及海內(nèi)外，近年遇到暫時(shí)經(jīng)營困難。在中鋼集團(tuán)重組方案形成過程中，債委會(huì)認(rèn)真落實(shí)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的戰(zhàn)略部署，通過市場(chǎng)化的債務(wù)重組，強(qiáng)化對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持，有效降低企業(yè)杠桿率，解決了企業(yè)債務(wù)危局，同時(shí)也維護(hù)了相關(guān)金融機(jī)構(gòu)債權(quán)人利益。

　　整體重組方案包括債務(wù)重組方案和業(yè)務(wù)重組方案兩部分。債務(wù)重組方案采取“留債+可轉(zhuǎn)債+有條件債轉(zhuǎn)股”的模式，按回收風(fēng)險(xiǎn)對(duì)重組范圍內(nèi)金融債權(quán)劃分層級(jí),兼顧企業(yè)當(dāng)前和未來發(fā)展需要，設(shè)計(jì)差異化方案并分兩階段實(shí)施。

　　在第一階段的安排中，對(duì)本息總額600多億元的債權(quán)進(jìn)行整體重組，分為留債和可轉(zhuǎn)債兩部分，其中可轉(zhuǎn)債部分由中鋼集團(tuán)成立新的控股平臺(tái)向金融債權(quán)人發(fā)行，可置換金融機(jī)構(gòu)債權(quán)人非留債部分對(duì)應(yīng)的債權(quán)，使中鋼債務(wù)得以緩解。第二階段，在相關(guān)條件滿足的情況下，可轉(zhuǎn)債持有人逐步行使轉(zhuǎn)股權(quán)。同時(shí)，在國家相關(guān)部委的指導(dǎo)下，結(jié)合債委會(huì)要求，中鋼集團(tuán)配合債務(wù)重組方案形成業(yè)務(wù)重組方案，通過企業(yè)內(nèi)部改革，業(yè)務(wù)有保有壓，產(chǎn)業(yè)有進(jìn)有退，重點(diǎn)發(fā)展其優(yōu)勢(shì)業(yè)務(wù)及產(chǎn)業(yè)，突出主業(yè)，構(gòu)建可支持企業(yè)更好發(fā)展的新優(yōu)勢(shì)。

　　此次債務(wù)重組牽涉金融機(jī)構(gòu)眾多，在六家主席行的帶領(lǐng)下，44家金融機(jī)構(gòu)通過持續(xù)的緊密配合和協(xié)作，充分考慮了企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)、社會(huì)和國家等各方利益來設(shè)計(jì)方案，努力實(shí)現(xiàn)多方共贏。

　　本次債務(wù)重組充分體現(xiàn)了專業(yè)化設(shè)計(jì)和市場(chǎng)化運(yùn)作的特點(diǎn)。六家主席行按照國務(wù)院國發(fā)〔2016〕54號(hào)文《關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》的精神，堅(jiān)持以市場(chǎng)化、法治化為原則，設(shè)計(jì)了先期可轉(zhuǎn)債和后續(xù)有條件債轉(zhuǎn)股的重組方案，開創(chuàng)了我國大型央企債務(wù)重組的新范例。方案安排既可以有效降低企業(yè)杠桿率，為其減輕負(fù)擔(dān)輕裝前行，同時(shí)推動(dòng)企業(yè)自我加壓、深化企業(yè)內(nèi)部改革，形成運(yùn)行高效靈活的經(jīng)營機(jī)制，持續(xù)深化和推動(dòng)我國央企的改革。

　　本次債務(wù)重組工作一直得到國家相關(guān)部委的指導(dǎo)和支持。國家發(fā)改委、人民銀行、財(cái)政部等部委牽頭制定的相關(guān)政策為降低企業(yè)杠桿率、實(shí)施市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股明確了方向;銀監(jiān)會(huì)牽頭協(xié)調(diào)債委會(huì)各項(xiàng)工作,幫助解決和克服了重組中的很多困難和障礙;國資委為企業(yè)業(yè)務(wù)重組提供了必要資金支持，并指導(dǎo)和推動(dòng)企業(yè)內(nèi)部變革。

　　中鋼集團(tuán)債務(wù)重組框架協(xié)議的簽署后，重組方案的落地實(shí)施工作也將隨即緊鑼密鼓地開展。下一步，有關(guān)各方將繼續(xù)努力，按照債務(wù)重組框架協(xié)議，推動(dòng)重組工作落實(shí)到位。